Phân tích S&P/TSX: Diễn biến thị trường đối mặt ngưỡng kháng cự 55.51

Chỉ số S&P/TSX, thông qua đại diện EWC của nó, đã thể hiện một đà tăng có trật tự và mang tính cơ học vào thứ Năm, khi sự giảm bớt ma sát phí rủi ro cho phép một sự leo dốc ổn định về phía các ngưỡng kháng cự chính. Với biến động hạ nhiệt, thị trường hiện đang tìm kiếm sự xác nhận của các tài sản khác trên ngưỡng 55.51 để xác thực đà tăng giá hiện tại.

Bối cảnh thị trường: Toán học phí rủi ro và Tương quan tài sản

Diễn biến giá hôm nay được đặc trưng bởi sự chuyển dịch khỏi các câu chuyện định hướng bởi tiêu đề sang toán học tỷ lệ chiết khấu và phí rủi ro. Khi VIXY giảm 1.74%, ma sát phòng ngừa rủi ro tiêu tan, giúp những người tham gia thị trường dễ dàng nắm giữ beta đáng kể. Chỉ số giao dịch với một thiên vị yếu tố rõ ràng, trong đó cấu trúc cơ bản của TSX ảnh hưởng mạnh đến quỹ đạo trong ngày.

Động lực chuyển giao trong phiên

Sự chuyển giao từ thời điểm đóng cửa thị trường châu Á sang thời điểm mở cửa thị trường London vẫn khá yên tĩnh, với tính toàn vẹn cấu trúc của ngày hình thành trong các khoảng thời gian thanh khoản sau đó. Các thị trường châu Âu duy trì môi trường rủi ro hỗ trợ, chủ yếu được thúc đẩy bởi các yếu tố đầu vào giá hàng hóa và động lực tổng thể của đồng Đô la Mỹ. Tuy nhiên, chính việc bơm thanh khoản bằng tiền mặt từ New York đã cung cấp chất xúc tác cần thiết cho sự tiếp nối đà, khi sự tham gia mở rộng một khi chênh lệch giá thu hẹp trên các chỉ số chính.

Mức kỹ thuật và Đường đi xác suất

Đại diện TSX hiện đang điều hướng một phạm vi hẹp với các điểm xoay chất lượng cao. Các chiến lược giao dịch nên ưu tiên quy tắc thông tin so với xác nhận: coi lần phá vỡ đầu tiên là thông tin và lần thứ hai là xác nhận.

• Kháng cự gần nhất: 55.51 và 55.40 (Ngưỡng).
• Hỗ trợ gần nhất: 55.30 (Điểm xoay) sau đó là 54.97.
• Vùng vô hiệu hóa: Sự mở rộng trên 55.56 hoặc phá vỡ dưới 54.92.

Các kịch bản dự kiến

Trường hợp cơ bản (Xác suất 58%): Chỉ số dự kiến sẽ giữ vững phạm vi hiện tại và tăng cao hơn, với điều kiện biến động vẫn được duy trì. Đường đi này yêu cầu chỉ số phải duy trì trên điểm xoay 55.30.

Mở rộng tăng giá (Xác suất 25%): Việc chấp nhận trên mức kháng cự 55.51 có thể dẫn đến một sự mở rộng nhanh chóng về phía 55.56. Các nhà giao dịch nên theo dõi tín hiệu thất bại nếu giá giảm trở lại dưới 55.40 sau khi phá vỡ.

Đảo chiều giảm giá (Xác suất 17%): Việc phá vỡ dưới 54.97 sẽ báo hiệu một động thái về phía 54.92. Việc lấy lại 55.30 sẽ cần thiết để trung hòa động lực giảm giá này.

Liên kết vĩ mô và Độ nhạy tài nguyên

Độ nhạy tài nguyên vẫn là một yếu tố không thể bỏ qua đối với chỉ số chuẩn của Canada. Mặc dù biến động toàn cầu đã giảm bớt, sự yếu kém cục bộ của thị trường năng lượng—thể hiện qua mức giảm 2.32% của USO—có thể giới hạn đà tăng ngay lập tức của TSX. Nếu rủi ro thời gian đáo hạn xuất hiện trở lại trên thị trường lãi suất, sự dẫn dắt của các tài sản có beta cao có thể mất đi sức hút hiện tại.

Đọc thêm: