تحليل NZX 50: مؤشر NZX50 يرتفع بدفع من تدفقات الجلسة الآسيوية

ارتفع مؤشر NZX 50 (NZX50) خلال جلسة 19 يناير، محققًا مكاسب بنسبة 0.86%، حيث وجهت تدفقات الجلسة الآسيوية المعنويات وسط بيئة اقتصاد كلي معقدة تتسم بضعف الدولار الأمريكي وعطاء تحوط كبير في المعادن الثمينة.

ملخص السوق التنفيذي

خلال جلسة لندن المبكرة، لوحظ مؤشر NZX 50 عند 11,853.7، مرتفعًا بنسبة 0.86%، بعد أن سجل نطاقًا داخليًا لليوم بين 11,734.23 و11,871.71. في حين أن الرقم الرئيسي يشير إلى المرونة، إلا أن المحركات الأساسية لا تزال خارجية، حيث يطغى تسعير المخاطر المدفوع بالعناوين الرئيسية المتعلقة بالسياسة التجارية والجغرافيا السياسية على الأساسيات الخاصة بالمؤشر.

شهدت البيئة الكلية الأوسع انخفاض مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) بنسبة 0.36%، بينما ارتفعت أصول الملاذ الآمن. ارتفع الذهب بنسبة 1.77% وارتفع الفضة بنسبة 6.49%، مما يشير إلى علاوة مخاطر قوية وتحوط نشط في جميع الأسواق العالمية.

تفاصيل جلسة التداول اليومية

من إغلاق آسيا إلى افتتاح لندن

تم تحديد أسعار NZX 50 إلى حد كبير خلال الانتقال من التداول الآسيوي إلى الأوروبي. عمل أدنى مستوى للجلسة عند 11,734.23 كدعم حاسم، بينما الإطار الحذر عبر الأصول - الذي اتسم بقوة المعادن الثمينة - أبقى المشاركين في السوق في حالة تأهب لارتفاعات محتملة في التقلبات.

معنويات صباح لندن

مع تطور التداول الأوروبي، عمل كمقياس لمعنويات المؤشرات عالية البيتا. بقي تسعير المخاطر حساسًا للغاية للعناوين الجيوسياسية، حيث يراقب المستثمرون عن كثب استمرار التداول أو إشارة انعكاس قبل الافتتاح التالي للسوق الآسيوية.

توقعات افتتاح نيويورك

عادة ما يعمل مؤشر المخاطر في الولايات المتحدة كمفتاح أخير لليوم التجاري. إذا ظلت العقود الآجلة لمؤشرات الولايات المتحدة تحت الضغط، فقد تجد المؤشرات الآسيوية عالية البيتا مثل NZX 50 سقفًا لارتفاعها. يجب على المتداولين مراقبة ما إذا كانت الجلسة تتطور إلى حركة اتجاهية أو تعود إلى الانعكاس المتوسط ضمن نطاق.

الهيكل الفني والمستويات الرئيسية

من منظور هيكلي، فإن أدنى مستوى خلال اليوم عند 11,734.23 هو خط الدعم الرئيسي الذي يجب أن يصمد لتجنب إعادة ضبط الزخم. على العكس من ذلك، يمثل أعلى مستوى للجلسة عند 11,871.71 مستوى المقاومة على المدى القريب لإلغاء النظرة الهابطة.

تحليل نقطة المحور

• مستوى المحور: 11,802.97 (نقطة المنتصف لنطاق الجلسة)
• الانحياز الهابط: التداول المستمر أدنى نقطة المحور يبقي النظرة الدفاعية قائمة.
• الانحياز الصاعد: استعادة المستوى والاحتفاظ به فوق 11,802.97 يزيل مخاطر الحالة الهابطة ويتجه نحو أعلى مستويات الجلسة.

سيناريوهات مرجحة بالاحتمالات

1. السيناريو الأساسي: استمرار النطاق (احتمال 60%)

في هذا السيناريو، تبقى عناوين السياسة صاخبة ولكنها لا تتصاعد أكثر. توقع انعكاسًا متوسطًا حول نقطة المحور اليومية عند 11,802.97، مع مواجهة حركة السعر مقاومة عند مستويات المقاومة حيث يظل الوضع حذرًا.

2. توسع الميل نحو المخاطرة (احتمال 20%)

قد يؤدي عرض الإغاثة triggered بواسطة رواية مخاطر أكثر ليونة أو دفعة داعمة عبر الأصول إلى اختراق فوق مقاومة 11,871.71. يتطلب ذلك متابعة في القطاعات الدورية ونبرة استقرار في أسواق الائتمان العالمية.

3. انعكاس الميل نحو تجنب المخاطرة (احتمال 20%)

في حال ظهور عناوين سلبية تتعلق بالسياسة التجارية، فمن المرجح حدوث كسر هبوطي أدنى 11,734.23. سيؤدي هذا إلى بيع أثقل نحو المستويات الدنيا، مع تفوق واضح للأصول الدفاعية على الأسهم.

لمزيد من الرؤى حول المؤشرات الإقليمية والسيولة الناتجة عن العطلات، راجع ملاحظاتنا الأخيرة:

• تحليل S&P/NZX 50: سيولة العطلات ومخاطر الأسعار
• تحليل مؤشر نيكاي 225: JP225 يتراجع مع تلاقي التدفقات الآسيوية ومخاطر السياسة
• مخاطر سيولة العطلات: لماذا تشوه الجلسات الأمريكية الضعيفة الإشارات الكلية