कनाडा और ऑस्ट्रेलिया बॉन्ड विश्लेषण: कमोडिटी-बीटा अवधि का व्यापार

जनवरी के अंतिम व्यापारिक सत्रों ने संप्रभु ऋण बाजारों में एक महत्वपूर्ण विचलन को उजागर किया है, विशेष रूप से डॉलर-आधारित वैश्विक पारिस्थितिकी तंत्र के भीतर कनाडा और ऑस्ट्रेलिया की कमोडिटी-बीटा अवधि पर ध्यान केंद्रित करते हुए। जैसे ही बाजार 30 जनवरी, 2026 को सप्ताहांत के बंद की ओर बढ़े, ऊर्जा की कीमतों और मुद्रा की ताकत के बीच की बातचीत इन उच्च-बीटा क्षेत्राधिकारों में यील्ड की गतिविधियों के लिए प्राथमिक चालक बनी रही।

बाजार का अवलोकन: 10Y यील्ड प्रदर्शन

शुक्रवार के समापन पर, कनाडा 10Y यील्ड 3.420% पर बंद हुई, जो -0.005pp की मामूली नरमी को दर्शाती है। इस बीच, ऑस्ट्रेलिया 10Y यील्ड ने अधिक स्पष्ट चाल दिखाई, यह 4.805% पर बंद हुई, जो -0.023pp नीचे थी। ये चालें इस पृष्ठभूमि में हुईं जहां WTI क्रूड $65.21 पर था और DXY 96.99 पर मजबूत बना हुआ था।

कनाडा पिवट: 3.425%

कनाडा 10Y रीयलटाइम यील्ड उत्तरी अमेरिकी मुद्रास्फीति के दृष्टिकोण के लिए एक संवेदनशील बैरोमीटर प्रदान करती है। कनाडाई अर्थव्यवस्था में ऊर्जा के भारी वजन को देखते हुए, तेल टेप में कोई भी उतार-चढ़ाव यह बताता है कि कनाडा 10Y चार्ट लाइव पैटर्न WTI के साथ मजबूती से सहसंबद्ध रहेंगे। प्रभावी ढंग से निष्पादित करने के लिए, व्यापारियों को 3.425% पिवट की निगरानी करनी चाहिए; इस स्तर से नीचे रहना अवधि में हाल की बोलियों के समेकन का सुझाव देता है।

कनाडा 10Y मूल्य लाइव को देखते हुए, बाजार वर्तमान में एक मजबूत अमेरिकी डॉलर के प्रभाव को पचा रहा है। एक ऐसी व्यवस्था में जहां ग्रीनबैक वैश्विक तरलता को मजबूत करता है, कनाडा 10Y लाइव चार्ट घरेलू डेटा और बाहरी मैक्रो झटकों के बीच तनाव को दर्शाता है। व्यापक लोनी चालों को ट्रैक करने वालों के लिए, मुद्रा-बॉन्ड संबंध को समझने के लिए इसकी समीक्षा करना उचित है।

ऑस्ट्रेलिया पिवट: 4.806%

ऑस्ट्रेलिया 10Y मूल्य लाइव वैश्विक जोखिम भूख और चीन-विशिष्ट विकास कथाओं के लिए एक उच्च-वेग संकेत बना हुआ है। ऑस्ट्रेलिया 10Y लाइव दर अपने महत्वपूर्ण 4.806% पिवट से ठीक नीचे बंद हुई। यह स्तर वर्तमान प्रवृत्ति के लिए "सीमा रेखा" के रूप में कार्य करता है। यदि ऑस्ट्रेलिया 10Y चार्ट लाइव सोमवार एशिया के खुलने पर इस पिवट से ऊपर का ब्रेक दिखाता है, तो यह हाल की यील्ड नरमी की अस्वीकृति का संकेत देगा।

ऑस्ट्रेलिया 10Y रीयलटाइम डेटा को अक्सर वैश्विक अवधि पर एक लीवरेज्ड प्ले के रूप में देखा जाता है। जब यूएस ट्रेजरी में बिकवाली होती है, तो ऑस्ट्रेलिया 10Y लाइव चार्ट आमतौर पर उच्च अस्थिरता के साथ चलता है। रणनीतिकार अक्सर कुल बाजार स्थिति का आकलन करने के लिए इसकी तुलना स्थानीय इक्विटी चालों से करते हैं, जैसे कि ASX 200 इंडेक्स विश्लेषण: 8838 पिवट स्तर का व्यापार।

मैक्रो अभिसरण और जोखिम कारक

आगामी सप्ताह के लिए मुख्य चिंता सप्ताहांत ऊर्जा जोखिम और कच्चे तेल की सुर्खियों के प्रति कनाडा 10Y लाइव दर की संवेदनशीलता है। यदि भू-राजनीतिक तनाव या आपूर्ति की कमी WTI को ऊपर धकेलती है, तो बढ़ती मुद्रास्फीति की उम्मीदों के कारण परिणामी कनाडा 10Y मूल्य कार्रवाई अवधि-नकारात्मक होने की संभावना है। इसके विपरीत, यदि , तो ऑस्ट्रेलिया 10Y मूल्य को समर्थन मिल सकता है क्योंकि मंदी के हेजेज को पोर्टफोलियो में जोड़ा जाता है।

संक्षेप में, ये यील्ड केवल घरेलू संकेतक नहीं हैं; वे वैश्विक झटकों का अनुवाद हैं। चाहे आप कैरी ट्रेड उद्देश्यों के लिए ऑस्ट्रेलिया 10Y मूल्य को ट्रैक कर रहे हों या उत्तरी अमेरिकी मैक्रो रुझानों के लिए कनाडा 10Y चार्ट लाइव की निगरानी कर रहे हों, 3.425% और 4.806% पिवट आगामी सप्ताह के लिए आवश्यक मानचित्र बने हुए हैं।

• ASX 200 इंडेक्स विश्लेषण: 8838 पिवट स्तर का व्यापार