Ανάλυση AUD/NZD: Έλεγχος Αντίστασης στο 1.1729 εν μέσω Κυκλικής Ροής

Το ζεύγος AUD/NZD κινείται σε ένα ενδιάμεσο κλείσιμο κοντά στο 1.15823, καθώς τα κυκλικά νομίσματα βρίσκουν στήριξη από την ευρεία αδυναμία του δολαρίου ΗΠΑ παρά την άνοδο των αποδόσεων των ομολόγων των ΗΠΑ. Καθώς οι αγορές στρέφονται προς χαμηλότερη αρχική πίεση, το ζεύγος παραμένει ευαίσθητο στη ρευστότητα σε βασικά ψυχολογικά επίπεδα και στην τιμή των 1.16000.

Κινητήριες δυνάμεις της αγοράς και παράδοση συνεδρίας

Η πρόσφατη κίνηση τιμών στο AUD/NZD αντανακλά ένα ευρύτερο θέμα της αγοράς όπου τα κυκλικά περιουσιακά στοιχεία —συγκεκριμένα τα δολάρια Αυστραλίας, Νέας Ζηλανδίας και Καναδά— έχουν υπεραποδώσει. Αυτή η κίνηση συνέβη ακόμη και όταν η απόδοση του 2ετούς ομολόγου των ΗΠΑ αυξήθηκε σε περίπου 3.618% και η απόδοση του 10ετούς ομολόγου έφτασε στο 4.251%. Η περιστροφή δείχνει ότι, ενώ η αρχική πίεση έχει συμπιεστεί, οι επενδυτές δεν βρίσκονται ακόμη σε ένα πλήρες καθεστώς «ανάληψης κινδύνου», προτιμώντας αντ' αυτού να διαπραγματεύονται εντός σαφώς καθορισμένων ζωνών ρευστότητας.

Παράθυρα ρευστότητας και δυναμικές ροής

• Άνοιγμα Λονδίνου: Οι αρχικές κινήσεις ήταν κυρίως βασισμένες στη ροή, καθορίζοντας το αρχικό ημερήσιο εύρος καθώς η Ασία παρέδιδε στους Ευρωπαίους συμμετέχοντες.
• Μέση συνεδρία Λονδίνου: Οι αγορές δοκίμασαν τα άκρα του εύρους, αν και η πειθώ παρατηρήθηκε μόνο όταν η κίνηση των τιμών διατηρήθηκε πέρα από τα άκρα.
• Άνοιγμα Νέας Υόρκης: Η συνεδρία της Νέας Υόρκης λειτουργεί επί του παρόντος ως ο ρυθμιστής της εμμονής της τάσης έναντι της επιστροφής στον μέσο όρο.

Τεχνικά επίπεδα και στρατηγική άξονα

Το ζεύγος αιωρείται επί του παρόντος κοντά στο κεντρικό σημείο άξονά του στο 1.15801. Οι τεχνικοί αναλυτές παρακολουθούν στενά την τιμή των 1.16000, καθώς η σταθεροποίηση σε αυτό το επίπεδο συχνά οδηγεί σε ευκαιρίες fade, ενώ μια διαρκής διατήρηση πάνω από αυτό θα μπορούσε να προκαλέσει αγορές βασισμένες στην ορμή.

Χάρτης στήριξης και αντίστασης

• Αντίσταση: 1.17294 / 1.17750 / 1.19250
• Σημείο Άξονα: 1.15801
• Στήριξη: 1.14285 / 1.13750 / 1.12250

Τακτικά Σενάρια

Ανοδική Διάσπαση: Μια σαφής αποδοχή πάνω από το επίπεδο αντίστασης 1.17294 θα άνοιγε την πόρτα για έλεγχο του 1.17750, και ενδεχομένως του 1.19250. Αυτή η άποψη ακυρώνεται εάν η τιμή πέσει κάτω από τον άξονα 1.15801.

Περιστροφή Εύρους: Μια αποτυχία να ξεπεραστεί το 1.17294 ακολουθούμενη από απώλεια του άξονα 1.15801 υποδηλώνει μια περιστροφή πίσω προς την πρωτεύουσα στήριξη στο 1.14285.

Επέκταση Πτώσης: Μια διάσπαση κάτω από το 1.14285 στοχεύει τις ιστορικές ζώνες στήριξης 1.13750 και 1.12250.

Πειθαρχία Εκτέλεσης: Επανελέγχοι και Μετάδοση Επιτοκίων

Όταν το εύρος είναι σαφώς καθορισμένο, η κίνηση των τιμών κοντά σε σημαντικές τιμές συνήθως αντανακλά αμφίδρομη ροή, συμπεριλαμβανομένης της αναδιάρθρωσης πραγματικών χρημάτων και της ζήτησης αντιστάθμισης κινδύνου. Η εξειδικευμένη εκτέλεση υποδηλώνει ότι το «πρώτο άγγιγμα» ενός επιπέδου είναι συχνά η χαμηλότερης ποιότητας· οι υψηλότερες πιθανότητες εισόδων εμφανίζονται συνήθως στον επανέλεγχο μετά την επιβεβαίωση μιας διάσπασης.

Οι traders θα πρέπει επίσης να παρακολουθούν τον μηχανισμό μετάδοσης των επιτοκίων. Εάν οι αποδόσεις των βραχυπρόθεσμων ομολόγων των ΗΠΑ κινηθούν και το AUD/NZD παραμείνει αδρανές, πιθανότατα υποδηλώνει ότι οι ιδιοσυγκρασιακές τοπικές αφηγήσεις ή οι κίνδυνοι αποτίμησης κυριαρχούν στην αγορά. Για τις επερχόμενες συνεδρίες, ο άξονας παραμένει η «αλλαγή καθεστώτος»—η διατήρηση πάνω από αυτόν ευνοεί την αγορά σε υποχωρήσεις, ενώ η αποτυχία διατήρησης του άξονα υποδηλώνει μια μετατόπιση της τοπικής ισορροπίας προσφοράς-ζήτησης.