Strategi IBEX 35: Mengemudi Pivot 13,492 & Beta Kewangan

IBEX 35 memasuki sesi terakhir Januari menunjukkan 'pertumbuhan konstruktif,' dicirikan oleh pembidaan terpilih dalam sektor kewangan dan utiliti. Dengan indeks tunai ditutup pada 13,527.90, catatan teknikal mencadangkan peralihan daripada momentum arah tulen kepada fasa pengesahan berpusat pada pivot 13,492.

Konteks Pasaran dan Pemacu Strategik

Setakat 31 Januari 2026, harga ES35 secara langsung mencerminkan interaksi kompleks antara sensitiviti kadar domestik dan Dolar A.S. yang lebih kukuh. Walaupun indeks memperoleh 0.77% dalam sesi terbarunya, catatan silang aset yang lebih luas menunjukkan DXY yang sedikit lebih kukuh dan harga tenaga yang semakin lembut, dengan WTI dan Brent kedua-duanya menurun lebih 1%. Bagi pedagang yang memantau carta ES35 secara langsung, perbezaan ini menunjukkan bahawa jangkaan berasaskan kemungkinan harus diutamakan berbanding pemburuan trend yang agresif.

Struktur pasaran dalaman mendedahkan bahawa leverage bank vs. pertahanan kekal sebagai pemacu utama. Kewangan biasanya mendapat manfaat daripada peningkatan keluk, manakala utiliti dan penjagaan kesihatan mendapat tempat semasa ketakutan pertumbuhan. Apabila menganalisis carta langsung ES35, perhatikan dengan teliti saluran terjemahan EUR/USD, kerana bakul berat eksport kini didagangkan melalui lensa hasil global.

Struktur Teknikal dan Tahap Utama

Data masa nyata ES35 menunjukkan jalur keputusan yang ditetapkan antara 13,480.03 dan 13,504.04. Zon ini mewakili 'kelab pertarungan' untuk 'bulls' dan 'bears'. Di atas ini, kuartil atas berada pada 13,525.39, manakala sokongan kuartil bawah ditanda pada 13,458.68. Sehingga kadar langsung ES35 melepasi sempadan ini, taktik pembalikan purata lebih diutamakan.

Tangga rintangan segera distrukturkan pada 13,558.74, melangkaui 13,632.12 dan 13,698.82. Sebaliknya, tangga sokongan bermula pada 13,425.33, dengan tahap yang lebih dalam pada 13,351.95 dan 13,285.25. Carta langsung ibex 35 semasa menyerlahkan bahawa bias kekal berhati-hati bullish sementara harga kekal di atas jalur keputusan pusat.

Senario Taktikal dan Pelaksanaan

Kes asas kami, dengan kebarangkalian 56%, menjangkakan indeks akan memegang jalur keputusan semasa dan berputar sekitar pivot 13,492.03. Dalam rejim ini, pergerakan harga ibex 35 berkemungkinan akan berada dalam julat. Walau bagaimanapun, lanjutan naik (kebarangkalian 22%) akan memerlukan penahanan berterusan di atas 13,525.39, menyasarkan tahap 13,558.74. Sebaliknya, pembalikan menurun (kebarangkalian 22%) dicetuskan oleh penembusan di bawah 13,458.68, yang akan mengalihkan tumpuan ke arah zon sokongan 13,425.33.

Apabila melihat carta ibex 35, adalah kritikal untuk memerlukan penerimaan di luar jalur sebelum melakukan saiz arah. Pedagang yang mencari harga langsung ibex 35 harus mengesahkan penjajaran silang aset; jika kekuatan USD bertepatan dengan tenaga yang lebih lemah, beta ekuiti sering beralih kepada 'menjual puncak' dan bukannya membeli penurunan.

Pengurusan Risiko dan Tugas Penyerahan

Memandangkan turun naik yang tinggi dalam julat semasa, kami menasihatkan untuk mengekalkan stop struktur—diletakkan di luar tepi jalur—untuk mengelakkan daripada dituai dalam tindakan harga dua hala. Apabila sesi London beralih ke New York, jam pertama dagangan A.S. akan berfungsi sebagai tetingkap pengesahan untuk sebarang percubaan penembusan melalui tahap kuarza. Sentiasa anggap penembusan pertama berhampiran ekstrem pelbagai minggu sebagai ujian dan bukannya isyarat yang disahkan.

• Strategi IT40: FTSE Italia All Share Mengemudi Pivot 48,141
• Strategi Indeks Euro Stoxx 50: Mengemudi Pivot 5,932
• Inflasi Sepanyol Mereda kepada 2.5%: Mengemudi Cabaran Kilometer Terakhir