Анализ индекса Italy 40 (IT40): Торговля от уровня 45 300 | 04 февраля

Индекс Italy 40 (IT40) продемонстрировал уверенный восходящий импульс во время торговой сессии 4 февраля, поднявшись на 1,00% и закрывшись на отметке 45 527,42. Как высокобета-индекс, чувствительный к государственным спредам и передаче процентных ставок, текущая цена IT40 отразила значительную переоценку в отечественном банковском секторе, который остается основным двигателем производительности итальянского фондового рынка.

Динамика сессии и рыночные драйверы

Внутридневная сессия показала, что индекс колебался в широком диапазоне между 45 040,77 и 45 599,98. Хотя IT40 нашел раннюю поддержку во время утренних торгов в Лондоне, настоящее испытание началось во время перехода в Нью-Йоркскую сессию. В этих условиях данные в реальном времени по IT40 предполагают, что качество последующего движения сильно зависит от совпадения ставок США и фьючерсов на акции. В настоящее время график IT40 в реальном времени показывает положительный наклон, но трейдеры следят за устойчивостью этого движения по мере приближения к локальным экстремумам.

Рассматривая более широкий европейский ландшафт, IT40 не торгуется в вакууме. Соответствующие движения в таких индексах, как DE40 (DAX) из предыдущих сессий, подчеркивают повторяющуюся схему попыток отскока на ключевых психологических уровнях. Для текущей сессии, живой график IT40 подтверждает, что ширина рынка улучшается, хотя сильное влияние сырьевых товаров остается ограничением, если сокращаются объемы торгов сырьем. Инвесторы, отслеживающие цену IT40, должны отметить, что движения часто соответствуют каналам передачи силы USD и колебаниям доходности краткосрочных облигаций.

Техническая схема: Пивот и зоны принятия решений

Структурная средняя точка для сегодняшней сессии закреплена на уровне пивота 45 300. Этот уровень служит основным индикатором бычьего или медвежьего принятия. Технический анализ графика IT40 в реальном времени выявляет стратегическую зону принятия решений между 45 100 и 45 500. Принятие за пределами этого диапазона требуется для перехода внутридневного режима от диапазонного к трендовому.

Уровни поддержки и сопротивления

• Сопротивление 2: 45 907,55
• Сопротивление 1: 45 599,98
• Зона пивота: 45 300
• Поддержка 1: 45 040,77
• Поддержка 2: 44 733,20

При мониторинге графика IT40 непосредственный риск на уровне сопротивления 45 599 заключается в разгрузке позиций. Неглубокие откаты, которые агрессивно выкупаются, будут указывать на сильный структурный спрос, в то время как быстрое отторжение на этих максимумах предполагает, что предложение все еще находится выше. Трейдеры, использующие текущую цену IT40 для исполнения сделок, должны отдавать приоритет входам на краях зоны принятия решений, предполагая возврат к средней точке до тех пор, пока прорыв не будет подтвержден более высокими минимумами, формирующимися относительно пивота.

Стратегический прогноз и сценарии

Базовый сценарий, с вероятностью 57%, предполагает переход от диапазона к тренду только в том случае, если цены IT40 в реальном времени удержатся выше 45 500. Это движение, вероятно, будет катализировано постепенным улучшением глобального рискового настроения или стабилизацией государственных спредов. Если это произойдет, следующим магнитом для ликвидности станет уровень 45 907,55. И наоборот, неспособность удержать якорь на уровне 45 300 аннулирует бычий уклон, потенциально приводя к повторному тестированию пола на уровне 45 040. Для тех, кто отслеживает аналогичную региональную динамику, IBEX 35 предлагает сопоставимый взгляд на то, как южноевропейские рынки справляются с текущей волатильностью ставок.

В тактическом плане индекс Italy 40 (IT40) остается индикатором роста Еврозоны и политических рисков. По мере того, как срочные премии меняются по всему континенту — явление, исследованное в нашем анализе BTP Италии — фондовый индекс будет продолжать сталкиваться с всплесками волатильности. Трейдеры должны рассматривать круглые числа как магниты для ликвидности и рассматривать меньший размер позиций, если подразумеваемая волатильность начинает расти, в то время как спотовые цены остаются на месте, что сигнализирует о предстоящем катализаторе.

• Анализ BTP Италии: Почему облигации торгуются как кредитные активы