Ghi chú thị trường AUD/NZD: Điều hướng điểm xoay 1.1023 trong Ngày MLK

Cặp tiền tệ AUD/NZD đang trải qua hành động giá chéo tăng cao vào thứ Hai này, khi thị trường toàn cầu điều hướng sự gia tăng các khoản phí bảo hiểm rủi ro chính trị liên quan đến các tin tức leo thang thuế quan của Hoa Kỳ liên quan đến Châu Âu và Greenland. Với thị trường tiền mặt Hoa Kỳ đóng cửa cho Ngày Martin Luther King Jr., thanh khoản vẫn mỏng, khiến cặp tiền tệ này dễ bị chạy dừng lỗ và đảo chiều trung bình quanh các mức kỹ thuật chính.

Các yếu tố thị trường: Thuế quan và Thanh khoản ngày lễ

Chất xúc tác chính cho sự biến động ngày hôm nay là sự leo thang của sự không chắc chắn về chính sách thương mại, vốn đã đẩy phí bảo hiểm rủi ro toàn cầu lên cao. Điều này đã thúc đẩy sự tăng giá phòng thủ đối với các đồng tiền trú ẩn an toàn như JPY và CHF, trong khi đồng Đô la Úc và Đô la New Zealand—cả hai đều là tài sản có tính chu kỳ—bị cuốn vào cuộc giằng co của khẩu vị rủi ro đang thay đổi.

Trong phiên giao dịch buổi sáng tại London, hành động giá chuyển sang đảo chiều trung bình khi các biến động ban đầu do tin tức dẫn dắt đã được điều chỉnh một phần. Các nhà tạo lập thị trường hiện đang dựa vào các mức giá được công bố rõ ràng, vì phiên giao dịch chuyển giao New York tập trung nhiều hơn vào việc duy trì vị thế hơn là chấp nhận rủi ro mới.

Các mức kỹ thuật chính cần theo dõi

Đối với phần còn lại của phiên giao dịch, mức 1.1023 đóng vai trò là điểm xoay và điểm cân bằng chính. Việc phục hồi hoặc mất mức này một cách rõ ràng có thể sẽ phân biệt nhiễu thị trường với sự tiếp nối xu hướng thực sự.

• Kháng cự: 1.1107 sau đó là 1.1200
• Điểm xoay / Cân bằng: 1.1023
• Hỗ trợ: 1.0938 sau đó là 1.0850

Sách chiến thuật và các kịch bản

Trong môi trường có phạm vi biến động cao này, ưu tiên phương pháp dựa trên các mức hỗ trợ/kháng cự hơn là theo đuổi động lượng. Các nhà giao dịch nên xem xét các chiến lược thực hiện mở rộng và thu hẹp vị thế trong khi giữ kích thước vị thế thận trọng do các biến động thanh khoản trong ngày lễ.

Trường hợp cơ sở: Giao dịch phạm vi với đảo chiều trung bình (xác suất 62%)

Khi rủi ro tin tức ổn định và sự tham gia của Hoa Kỳ vẫn đình trệ, AUD/NZD được dự kiến sẽ duy trì trong phạm vi 1.0938–1.1107. Trong kịch bản này, việc chống lại các điểm cực đoan có thể hiệu quả hơn là giao dịch phá vỡ. Những người tham gia thị trường đã chuyển sự chú ý của họ sang dữ liệu có tác động lớn vào ngày mai, bao gồm Tỷ lệ cho vay ưu đãi (LPR) của Trung Quốc và chỉ số CPI của Vương quốc Anh.

Các kịch bản rủi ro

Sự mở rộng rủi ro tăng (19%) có thể xảy ra nếu các câu chuyện thuế quan giảm leo thang, cho phép AUD/NZD có xu hướng tăng cao hơn về phía 1.1107. Ngược lại, đảo chiều rủi ro giảm (19%) vẫn là một mối đe dọa nếu các tin tức leo thang mới xuất hiện, có khả năng đẩy giá xuống dưới mức hỗ trợ 1.0938 khi nhu cầu phòng thủ quay trở lại với JPY.

• Ghi chú thị trường NZD/USD: Khả năng phục hồi FX Beta cao trong bối cảnh dữ liệu GDP Trung Quốc
• Rủi ro thanh khoản ngày lễ: Tại sao các phiên giao dịch mỏng của Mỹ làm sai lệch tín hiệu vĩ mô