黃金交易中的流動性：止損觸發、掃盤以及專業人士如何利用高點與低點

執行摘要

流動性是你停止尋找神奇模式，並開始了解價格為何如此運作的關鍵。明顯的高點和低點會吸引訂單：

• 來自已持倉交易者的止損單
• 來自試圖進場交易者的突破單
• 來自出場交易者的獲利了結單

掃盤是指價格獲取流動性後未能繼續發展。專業優勢不在於預測掃盤，而在於讀懂流動性被獲取後的市場反應。中級掃盤策略：

• 在盤前標記流動性池
• 等待掃盤發生
• 要求確認：收復並守住，或拒絕並結構轉變
• 將止損設置在失效點之外並減小倉位

學習目標

• 識別流動性池和常見掃盤模式
• 在流動性被獲取後進行交易
• 在判斷錯誤時設置止損，然後減小倉位

機構工作流程

流動性：標記流動性池 -> 等待掃盤 -> 讀懂市場反應 -> 在收復時進場 -> 止損設置在結構之外 -> 目標下一個流動性池。

核心課程

流動性是你停止尋找神奇模式，並開始了解價格為何如此運作的關鍵。

明顯的高點和低點會吸引訂單：

• 來自已持倉交易者的止損單
• 來自試圖進場交易者的突破單
• 來自出場交易者的獲利了結單

掃盤是指價格獲取流動性後未能繼續發展。專業優勢不在於預測掃盤，而在於讀懂流動性被獲取後的市場反應。

中級掃盤策略：

• 在盤前標記流動性池
• 等待掃盤發生
• 要求確認：收復並守住，或拒絕並結構轉變
• 將止損設置在失效點之外並減小倉位

深入探討：黃金交易中的流動性與掃盤反應

流動性是黃金經常看起來像是在「欺騙」交易者的原因。這並非針對個人，而是市場機制。

流動性傾向於存在的地方

常見的流動性池：

• 前一日的高點和低點
• 4 小時和日線圖上的主要擺盪高點和低點
• 當與結構對齊時的整數關卡區域
• 明顯的等高點或等低點

這些區域吸引止損和進場單，這就是它們成為目標的原因。

你應該識別的掃盤序列

一個頻繁的序列：

1. 價格接近一個明顯的高點
2. 快速推升突破高點並觸發止損
3. 價格未能守住該關卡上方
4. 價格回落並收盤在該關卡下方，形成較低的低點
5. 價格走向相反的流動性池

中級優勢在於交易步驟 4，而不是猜測步驟 2。

三種反應類型

流動性被獲取後，市場可以做出三種反應：

• 接受：守住該關卡並繼續發展
• 拒絕：未能守住該關卡並回歸
• 停滯：盤整並建立新的結構

你的交易計劃取決於出現哪種反應。

一個乾淨利落的掃盤交易模板

• 背景：區間邊界或價格耗盡後進入某一關卡
• 觸發：突破後價格收復該關卡並回到區間內
• 進場：在收復區域回測或確認收盤時
• 止損：設置在掃盤影線高點之上並加上緩衝區
• 目標：下一個主要關卡或相反的流動性池

流動性附近的止損設置

精確設在關卡上的止損往往會被掃掉。 更好的做法：

• 將止損設置在失效點之外
• 如有必要，接受更寬的止損
• 減小倉位以保持風險穩定

這就是你像專業人士一樣交易黃金的方式：尊重流動性並利用它來定義你錯誤的地方。

實施工作表

流動性地圖

• 標記前一日的高點/低點
• 標記 4 小時或日線圖上的主要擺盪高點/低點
• 識別止損聚集的明顯流動性池

掃盤交易過濾器

只在掃盤後交易，如果看到：

• 收復並持穩，或者
• 拒絕並結構轉變

你今天就可以使用的檢查表

• 已定義好日線和 4 小時交易體系
• 已識別並評分關鍵區域的品質
• 在進場前已定義好觸發條件和確認信號
• 失效是結構性的，而非情緒性的
• 已檢查風險預算（每日、每週、開放風險、集群風險）
• 倉位大小與波動體系對齊
• 刻意選擇訂單類型並設定範圍
• 交易已標籤並記錄在日誌中，結果以 R 表示

常見錯誤區

• 盲目交易掃盤、將止損設置在流動性池內、因為設置看起來明顯而過度倉位。

常見問題

問：XAUUSD 中的流動性是什麼？

答：流動性是訂單聚集的地方，通常環繞著止損和進場單所在的明顯高點和低點。

問：什麼是流動性掃盤？

答：一種觸及前期高點或低點、觸發止損後反轉或盤整的走勢。

問：掃盤後如何交易？

答：交易其市場反應：收復、拒絕和結構轉變，將止損設置在失效點之外。

中級交易者更常提出的問題

問：黃金為什麼如此頻繁地觸及高點和低點？

答：這些關卡集中了止損和掛單。觸及它們為更大的資金流動提供了流動性。

問：我應該逆勢操作每一次掃盤嗎？

答：不。有些掃盤會繼續。交易其反應和確認，而不是掃盤本身。

問：如何將止損設置在流動性附近？

答：止損應設置在失效點之外，而不是明顯的流動性池內。減小倉位以承擔止損。

快速測驗

1. 本課程主要關注哪種交易體系以及原因？
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實作作業

• 將工作流程應用於今天的圖表並將您的計劃寫入日誌。
• 收集兩張截圖：一張為本課程概念的清晰範例，一張為失敗範例。
• 根據本課程更新您的交易策略，增加一個規則或篩選條件。

關鍵要點

• 交易體系，而非隨機信號。
• 風險預算保護決策品質。
• 關卡的清晰度比持續的交易活動更有價值。