Pengurusan Dagangan Lanjutan: Keluar Bukan Linear, Kitar Semula Risiko, dan Sasaran Berasaskan Laluan

Ringkasan Eksekutif

Pengurusan dagangan di peringkat lanjutan adalah nonlinear kerana pasaran adalah nonlinear. Anda mengurus mengikut laluan, bukan mengikut slogan. Alat pengurusan lanjutan: - sasaran berasaskan laluan: zon keputusan seterusnya dan kumpulan kecairan seterusnya - jejak berasaskan struktur: melindungi tanpa mencekik - bahagian hanya jika diuji dan diselaraskan - kitar semula risiko: hanya apabila struktur bertambah baik dan had portfolio membenarkan. Objektif adalah untuk mengekalkan jangkaan sambil mengawal pengurangan dan varians psikologi.

Objektif pembelajaran

• Mengurus dagangan dengan logik berasaskan laluan
• Menggunakan kitar semula risiko dengan selamat
• Menyelaraskan keluar dengan rejim dan kecairan

Aliran kerja institusi

Pengurusan dagangan: mengurus mengikut laluan -> kitar semula risiko hanya mengikut peraturan -> elakkan suntingan berdasarkan PnL -> catat keputusan.

Pelajaran utama

Pengurusan dagangan di peringkat lanjutan adalah nonlinear kerana pasaran adalah nonlinear. Anda mengurus mengikut laluan, bukan mengikut slogan.

Alat pengurusan lanjutan:

• sasaran berasaskan laluan: zon keputusan seterusnya dan kumpulan kecairan seterusnya
• jejak berasaskan struktur: melindungi tanpa mencekik
• bahagian hanya jika diuji dan diselaraskan
• kitar semula risiko: hanya apabila struktur bertambah baik dan had portfolio membenarkan

Objektif adalah untuk mengekalkan jangkaan sambil mengawal pengurangan dan varians psikologi.

Teroka mendalam: Pengurusan bukan linear dan kitar semula risiko

Bukan linear bermakna dagangan terbaik anda boleh besar dan dagangan terburuk anda mesti dikawal.

Pengurusan berasaskan laluan

• sasarkan zon keputusan
• biarkan pemenang bergerak apabila laluan terbuka
• keluar apabila struktur membatalkan laluan

Peraturan kitar semula risiko

Kitar semula risiko hanya jika:

• struktur bertambah baik
• had portfolio membenarkan
• anda tidak melakukannya berdasarkan emosi

Kitar semula risiko tanpa peraturan adalah tindakan balas dendam terselindung.

Contoh berfungsi: Peraturan kitar semula risiko

Kitar semula risiko hanya selepas:

• bahagian diambil DAN
• struktur bertambah baik DAN
• pendedahan bersih kekal di bawah had

Jika mana-mana syarat gagal, tiada kitar semula.

Latihan tambahan: Kajian operasi mingguan

Setiap hujung minggu:

• kira jumlah R dan pengurangan
• kira selisih dan nota pelaksanaan
• kira ralat mengikut kategori
• pilih satu penambahbaikan untuk minggu depan

Beginilah cara anda mengumpul.

Nota operator: Apa yang perlu dicatat hari ini

Peningkatan lanjutan datang daripada log, bukan daripada inspirasi. Catatkan item-item ini hari ini:

• Ayat Pendirian: rejim dan pendirian volatiliti dalam satu baris
• Zon Keputusan: hanya beberapa zon yang penting
• Keputusan Tiada Dagangan: mengapa anda tidak berdagang dan apa yang anda elakkan
• Kualiti Pelaksanaan: sebaran, pengisian, dan sebarang nota selisih
• Pematuhan Kekangan: adakah anda mematuhi had risiko bersih dan kerugian?

Satu peraturan penambahbaikan

Pilih satu kategori ralat dan tulis satu peraturan pencegahan. Jangan baiki lima perkara sekaligus.

Lembaran kerja pelaksanaan

Pengurusan berasaskan laluan

Tulis:

• Sasaran utama: zon keputusan seterusnya
• Sasaran sekunder: kumpulan kecairan seterusnya

Peraturan kitar semula risiko: Hanya kitar semula risiko jika jumlah pendedahan kekal di bawah had dan struktur bertambah baik.

Senarai semak yang boleh anda gunakan hari ini

• Rejim diklasifikasikan dan pendirian dipilih (normal, dikurangkan, rata)
• Zon keputusan ditentukan pada mingguan dan harian dahulu
• Pencetus intraday hanya dibenarkan di zon keputusan
• Pembatalan ditentukan pada jangka masa keputusan
• Pendirian volatiliti diterapkan (skalar risiko dan had kekerapan)
• Pelan pelaksanaan ditetapkan: jenis pesanan, bracket, toleransi selisih
• Kekangan portfolio diperiksa: risiko bersih, had kluster, had kerugian
• Keputusan dagangan atau tiada dagangan dicatat dengan ketelitian yang sama

Kesilapan biasa yang perlu dielakkan

• Keluar berdasarkan ketakutan, menggerakkan henti tanpa peraturan, mengitar semula risiko secara emosi.

Soalan Lazim SEO

S: Apakah pengurusan dagangan berasaskan laluan?

J: Mengurus kedudukan berdasarkan ke mana harga berkemungkinan bergerak seterusnya, bukan hanya pada sasaran R tetap.

S: Apakah kitar semula risiko?

J: Mengagihkan semula risiko yang dilepaskan selepas sebahagian atau selepas risiko berkurang, tetapi hanya di bawah peraturan.

S: Apakah kesilapan pengurusan terbesar?

J: Mengedit dagangan berdasarkan emosi atau PnL tanpa peraturan.

Soalan lain yang ditanya oleh pedagang lanjutan

S: Apakah kitar semula risiko?

J: Menggunakan risiko yang dilepaskan selepas bahagian untuk mengurus pendedahan, tetapi hanya dalam had yang ketat.

S: Adakah penskalaan keluar sentiasa lebih baik?

J: Tidak selalu. Ia mengurangkan varians tetapi mungkin mengurangkan jangkaan. Uji, kemudian komit.

S: Apakah sasaran berasaskan laluan?

J: Sasaran yang ditentukan oleh kumpulan kecairan seterusnya atau zon keputusan berbanding nombor R tetap.

Kuiz ringkas

1. Apakah rejim dan pendirian volatiliti yang berlaku hari ini, dan mengapa?
2. Apakah kekangan tunggal yang menghalang mod kegagalan terbesar anda?
3. Apakah yang akan membatalkan label keadaan anda pada jangka masa keputusan?
4. Apakah satu-satunya item cukai ralat yang boleh diukur yang akan anda kurangkan minggu depan?

Tugasan praktikal

• Tulis ayat pendirian anda dan zon keputusan untuk hari ini, kemudian tetapkan amaran dan tunggu.
• Catat satu dagangan atau satu keputusan tiada dagangan dengan ketelitian yang sama.
• Kemas kini buku panduan anda dengan satu kekangan atau penapis berdasarkan pelajaran ini.

Inti pati pembelajaran

• Lanjutan adalah kekangan dan konsistensi, bukan kompleksiti.
• Kualiti pelaksanaan dan peraturan pendirian bergabung pada saiz.
• Kawalan risiko portfolio menentukan kelangsungan hidup, dan kelangsungan hidup membolehkan pengumpulan.