Ανάλυση USD/CHF: Η ροή ευαίσθητη στην μεταβλητότητα δοκιμάζει στήριξη 0.78944

Το ζεύγος USD/CHF γνώρισε μια απότομη πτώση κατά τη συνεδρίαση της 22ας Ιανουαρίου, υποχωρώντας 0,74% για να διαπραγματευτεί κοντά στο 0.78987, καθώς οι ροές ευαίσθητες στην μεταβλητότητα και οι μεταβαλλόμενες διαφορές επιτοκίων καθόρισαν την κίνηση της τιμής. Παρά το γεγονός ότι η κίνηση οφείλεται σε μεγάλο βαθμό στην ενδοημερήσια τοποθέτηση, το ζεύγος παραμένει υπό πίεση καθώς δοκιμάζει το κρίσιμο επίπεδο στήριξης του 0.78944.

Ανασκόπηση Αγοράς: Τα επιτόκια και η τοποθέτηση καθορίζουν την τάση

Κατά το κλείσιμο του Λονδίνου, το USD/CHF διαπραγματευόταν σε ένα σαφώς καθορισμένο εύρος 0.78944–0.79657. Ενώ οι αποδόσεις των αμερικανικών κρατικών ομολόγων παρέμειναν σχετικά σταθερές, με το 2ετές στο 3.618% και το 10ετές στο 4.251%, το Ελβετικό Φράγκο ενισχύθηκε μέσω ενός συνδυασμού αναπροσαρμογής πραγματικού χρήματος και ζήτησης αντιστάθμισης κινδύνου. Η τάση παραμένει 'προσφερόμενη' στην επόμενη συνεδρίαση, με την αγορά να επικεντρώνεται στο αν το τρέχον επίπεδο στήριξης μπορεί να αντέξει την επίμονη καθοδική πίεση.

Ενδοημερήσια Αποκάλυψη Τιμής

• Άνοιγμα Λονδίνου: Η αρχική τοποθέτηση έδειξε λεπτότερη ρευστότητα, επιτρέποντας πρώιμη μεταβλητότητα πριν βρεθεί μια βάση.
• Μέση Συνεδρίαση Λονδίνου: Η αποκάλυψη τιμής εντάθηκε καθώς τηρήθηκαν τα όρια του εύρους, καθιερώνοντας τον άξονα 0.79196.
• Συνεδρίαση Νέας Υόρκης: Η συνέχεια επιβεβαίωσε την bearish κλίση, αν και μια οριστική διάσπαση κάτω από το χαμηλό της συνεδρίασης απαιτεί περαιτέρω επικύρωση καταλύτη.

Τεχνικά Επίπεδα και Χάρτης Συναλλαγών

Για τους traders που πλοηγούνται στις επόμενες 24 ώρες, το επίπεδο 0.79196 λειτουργεί ως ο κύριος διακόπτης καθεστώτος. Η πειθαρχία εκτέλεσης είναι υψίστης σημασίας, ιδιαίτερα όσον αφορά τις επανενεργοποιήσεις των ακόλουθων ζωνών:

• Ζώνη Πώλησης (Bearish): 0.79196–0.79350
• Ζώνη Αγοράς (Contrarian/Ανάκαμψη): 0.79050–0.79196
• Άμεση Στήριξη: 0.78944
• Κύρια Αντίσταση: 0.79657

Το Εγχειρίδιο

Εάν η τιμή διασπάσει και διατηρηθεί κάτω από το 0.78944, αναζητήστε επέκταση προς το 0.78850 και τελικά το 0.78550. Αντίθετα, εάν το ζεύγος ανακτήσει και παραμείνει πάνω από το 0.79657, η bearish θεώρηση ακυρώνεται, ανοίγοντας την πόρτα για μια κίνηση προς το 0.79750 και το 0.80050. Εντός του τρέχοντος εύρους, η στρατηγική ευνοεί την εξασθένιση των κινήσεων προς τον κεντρικό άξονα.

Μακροοικονομικοί Παράγοντες: Μετάδοση Επιτοκίων και Όρεξη για Κίνδυνο

Η μετάδοση των βραχυπρόθεσμων επιτοκίων των ΗΠΑ στο USD/CHF παραμένει ένας κρίσιμος μακροοικονομικός δείκτης. Όταν το ζεύγος αποτυγχάνει να ανταποκριθεί στις αλλαγές στην απόδοση του 2ετούς ομολόγου των ΗΠΑ, συχνά υποδηλώνει ότι το Ελβετικό Φράγκο απορροφά ένα τοπικό ασφάλιστρο κινδύνου ή ιδιοσυγκρατική ζήτηση αντιστάθμισης. Οι traders θα πρέπει να παρακολουθούν εάν η τιμή συνεχίζει να αγνοεί τις κινήσεις των επιτοκίων υπέρ μιας αμιγώς βασισμένης σε ροές τάσης.

Επιπλέον, μια αλλαγή στον παγκόσμιο τόνο κινδύνου—συγκεκριμένα στην μεταβλητότητα των μετοχών—θα μπορούσε να αλλάξει την αμυντική ζήτηση για το Φράγκο. Σε σενάρια όπου η όρεξη για κίνδυνο επιδεινώνεται, το JPY και το CHF συνήθως προσελκύουν αναζητήσεις ασφαλούς καταφυγίου, επιταχύνοντας ενδεχομένως την καθοδική κίνηση στο USD/CHF.

Για περισσότερα σχετικά με το πώς οι αμυντικές ροές επηρεάζουν το Φράγκο, δείτε την σχετική μας ανάλυση σχετικά με την ή εξερευνήστε τις Δυναμικές Κινδύνου-Αντιστάθμισης AUD/CHF.

Στρατηγική Εκτέλεσης: Αναζητώντας Επιβεβαίωση

Οι διασπάσεις στα όρια του εύρους συχνά συναντούν ψευδείς εκκινήσεις. Η «πρώτη επαφή» ενός επιπέδου είναι συχνά η είσοδος χαμηλότερης ποιότητας· οι συναλλαγές υψηλότερης πιθανότητας συνήθως συμβαίνουν στην επαναδοκιμασία. Εάν η αγορά επιστρέψει αμέσως εντός του εύρους μετά από μια διάσπαση, θα πρέπει να αντιμετωπιστεί ως προειδοποιητικό σημάδι για μείωση της έκθεσης αντί για ευκαιρία αγοράς.